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问一道和lattice相关的题==用short rate算spot rate

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发表于 2013-5-25 19:53:28 | 只看该作者 回帖奖励 |倒序浏览 |阅读模式
题目要求用binomial lattice 来算10 year coupon bond的价格
等概率,up factor是1.15,down factor是0.86,current short rate=2.5%

用binomial lattice 算出bond的价格为77.8589
每个node的short rate也算出来了。请问然后怎么算term structure/spot rate呢?

用matlab算出来的结果是
s =
0.0578    0.0544    0.0510    0.0476    0.0441    0.0406    0.0370    0.0334    0.0298    0.0261


可是手算总是算不出==新手入门,求牛人指教
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